В условиях ограниченного доступа к зарубежным рынкам и нестабильности фондового рынка всё больше частных инвесторов в России обращают внимание на краудинвестинг. Эта модель объединяет десятки и сотни вкладчиков, которые вместе финансируют развитие конкретного бизнеса: от кафе в регионе до строительной компании или IT-платформы. Формат прост: инвестор вносит деньги, получает долю, проценты или фиксированный доход — а бизнес получает средства для роста. Разберём, как работает краудинвестинг, чем он отличается от краудфандинга и кому он действительно подходит.
Не стоит забывать, что инвестиции – это всегда риск. В случае, если вы потеряли деньги, пришло время обратиться в МФО. Вы можете срочно закрыть текущие расходы, не дожидаясь одобрения от банка. Получите безотказный займ на карту в онлайн режиме без проверок — заявка обрабатывается автоматически за 2 минуты.
Что такое краудинвестинг и чем он отличается от краудфандинга
Краудинвестинг — это форма коллективных инвестиций, при которой несколько физических или юридических лиц вкладывают деньги в бизнес, получая взамен:
- долю в компании (equity),
- проценты по займу,
- фиксированную прибыль от участия в проекте.
Главная цель инвестора — получение дохода, а не просто поддержка идеи. Это отличает краудинвестинг от краудфандинга, где чаще всего люди финансируют проект без возврата средств, за благодарность или символический подарок.
Пример:
Компания по производству локальных напитков ищет 3 млн рублей на расширение. Через краудинвестинговую платформу она привлекает 300 частных инвесторов, каждый из которых вносит по 10 000 рублей. Через 12 месяцев бизнес возвращает деньги с процентами — или делит прибыль, если речь идёт о долевом участии.
Краудинвестинг может быть оформлен как:
- договор займа (инвестор получает фиксированный процент),
- выпуск ценных бумаг (обычно через облигации малого бизнеса),
- приобретение доли (в ООО или АО).
Популярные платформы краудинвестинга в России
В 2025 году в России действует около двух десятков краудинвестинговых платформ. Ниже — обзор самых заметных.
1. Планета Инвест
Позиционирует себя как маркетплейс для прямых инвестиций в малый и средний бизнес. Средняя доходность проектов — 18–24% годовых.
Плюсы: удобный интерфейс, фильтры по рискам, аналитика.
Минусы: слабая верификация отдельных заявок.
2. StartTrack (от РБК)
Одна из самых старых платформ, специализируется на технологичных стартапах.
Плюсы: акцент на венчурные проекты, профессиональная аналитика, сделки через акционерное участие.
Минусы: высокая входная сумма для некоторых проектов — от 50 000 ₽.
3. Сибинтек (группа Газпром нефть)
Фокус на промышленный сектор, агроиндустрию, переработку.
Плюсы: сильные корпоративные проекты, минимальные суммы от 10 000 ₽.
Минусы: невысокая ликвидность, долгий срок возврата средств.
4. Voskhod (от ЦФТ, Новосибирск)
Государственно-поддерживаемая платформа. Работа идёт под надзором ЦБ.
Плюсы: прозрачность, официальный статус, участие региональных администраций.
Минусы: проекты — в основном из регионов, не всегда интересны инвесторам из центра.
Важно: Все платформы обязаны быть внесены в реестр Центрального банка России. Полный список доступен на сайте ЦБ РФ.
Преимущества и риски
Преимущества:
1. Низкий порог входа
Большинство проектов допускают участие от 10 000 рублей. Это делает формат доступным даже для начинающих инвесторов.
2. Диверсификация
Можно вложить в 5–10 разных проектов из разных отраслей и регионов, снизив общий риск.
3. Прямая поддержка реального сектора
Инвестор видит, в какой бизнес он вкладывается: реальное кафе, логистическая компания, производство или ферма.
4. Прозрачность и контроль
Большинство платформ дают доступ к документации, бизнес-планам, финансовым моделям.
Риски:
1. Неликвидность
Инвестиции нельзя вывести в любой момент. Деньги заморожены на срок проекта (обычно 12–24 месяца).
2. Отсутствие гарантий
Нет страхования, как в банках. Если бизнес обанкротится — вернуть деньги будет сложно.
3. Слабая защита прав инвесторов
Даже при подписанном договоре, при спорных ситуациях шансы выиграть суд зависят от прозрачности сделки и юрисдикции.
4. Недостаток опыта у заёмщиков
Малый бизнес часто не имеет компетенций в финансовом планировании и может допустить ошибки.
Для кого подходит этот формат
Краудинвестинг — это не банковский вклад. У него нет гарантий, зато есть реальный потенциал роста доходности. Он подходит для инвесторов, которые:
- готовы к умеренному риску, но хотят попробовать нечто отличное от биржи или депозитов;
- интересуются бизнесом и хотят участвовать в его развитии напрямую;
- хотят диверсифицировать портфель и вкладывать небольшими суммами в разные сектора;
- готовы ждать — доход приходит не сразу, а через 12–24 месяца.
Формат особенно популярен у молодых инвесторов, предпринимателей и жителей регионов, которые хотят вложиться в понятный, «земной» бизнес.
Запомнить
- Краудинвестинг — это вложения в бизнес через платформу, с возможной доходностью от 15% в год.
- Отличие от краудфандинга — ориентация на прибыль, а не на поддержку идеи.
- В России работают десятки платформ, но инвестировать стоит только через проверенные, включённые в реестр ЦБ.
- Риски включают неликвидность, отсутствие страхования и слабую правовую защиту.
- Подходит для инвесторов с желанием участвовать в реальной экономике и готовностью принять задержку дохода.